2025년 하반기, 글로벌 경제는 여전히 높은 금리와 불안정한 물가로 긴장 상태를 이어가고 있습니다.
이런 시기일수록 ‘안전자산’과 ‘인플레이션 해지’ 수단으로 주목받는 자산이 바로 금, 은, 원자재 ETF입니다.
실물 자산에 간접 투자할 수 있는 ETF 상품은 변동성이 큰 주식시장 대안으로 떠오르고 있으며,
특히 금과 은 ETF는 위기일수록 강해지는 자산군으로 초보자부터 전문가까지 재편 포트폴리오의 중심에 놓고 있습니다.
이번 글에서는 2025년 하반기 기준, 금·은·원자재 ETF 투자 전략과 구체적인 활용법을 살펴봅니다.
1. 금 ETF: 불확실성 시대의 대표 안전자산
금은 역사적으로 금융 위기, 전쟁, 인플레이션 국면에서 강세를 보였으며,
2025년에도 미국 기준금리 정체 + 물가 상승 압력 속에서 안정적인 투자처로 주목받고 있습니다.
- KODEX 골드선물(H): 금 선물 가격을 추종, 환헤지 포함
- TIGER 금은선물(H): 금과 은을 혼합하여 분산 효과 극대화
- HANARO 금선물 ETF: 단일 자산에 집중, 금값 상승 기대 시 유리
투자 팁: 금 ETF는 단기보다는 장기 보유 시 방어 성격이 더욱 부각됩니다.
포트폴리오의 10~20%를 금 ETF에 할당하면, 급락장에서도 자산 전체 변동성을 완화하는 효과가 있습니다.
2. 은 ETF: 변동성 크지만 수익률도 강력
은은 금과 달리 산업재 성격이 강해, 경제 회복기와 테크 산업 성장기에 큰 수요가 발생합니다.
2025년 하반기 기준, AI 서버와 전기차 관련 산업이 성장하면서 은 수요도 꾸준히 증가하고 있으며,
가격은 여전히 역사적 평균 대비 저평가 구간에 있다는 분석도 많습니다.
- iShares Silver Trust(SLV): 미국 나스닥 상장, 실물 은 기반
- TIGER 금은선물(H): 국내 상장, 금과 은에 동시에 분산 투자
- Global X Silver Miners ETF(SIL): 은광산 기업들에 투자
투자 팁: 은 ETF는 단독보다는 금 ETF와의 병행 투자가 추천됩니다.
은 비중은 전체 포트폴리오의 5~10% 내외로 잡되, 타이밍 분산(적립식 투자) 전략이 유효합니다.
3. 원자재 ETF: 테마형 리스크 분산의 열쇠
원자재 ETF는 금·은 외에도 구리, 원유, 천연가스, 곡물 등 다양한 실물 자산에 투자할 수 있는 상품입니다.
2025년 하반기에는 전기차, AI 인프라, 탄소중립 정책 등으로 인해 구리, 리튬 등 산업용 원자재 가격 상승이 예상되고 있습니다.
- KODEX WTI원유선물(H): 유가에 직접 연동
- TIGER 농산물선물Enhanced(H): 곡물(옥수수, 대두, 밀 등)에 투자
- iShares GSCI Commodity-Indexed Trust(GSG): 글로벌 종합 원자재 추종
투자 팁: 원자재 ETF는 장기 투자보다는 시장 흐름을 읽고 타이밍에 맞춰 분산 매수하는 것이 효과적입니다.
특정 산업이 급등하기 전에 선제 투자하는 전략이 필요합니다.
결론: 2025년 하반기, 금·은·원자재 ETF로 포트폴리오 업그레이드
2025년 하반기 투자 환경은 고금리 지속, 글로벌 리스크 요인, 경기 둔화와 회복의 혼재로 복잡합니다.
이럴수록 금, 은, 원자재 ETF는 방어와 기회를 동시에 제공하는 전략적 자산입니다.
금은 안정성을, 은은 성장성을, 원자재는 테마 수익과 리스크 분산을 가능하게 합니다.
초보자라면 금 ETF부터 적립식으로 시작하고, 이후 은과 원자재로 확장하는 것도 좋은 방법입니다.
포트폴리오 리밸런싱이 필요한 시점입니다.
2025년 하반기 핵심 키워드, ‘금·은·원자재 ETF’를 꼭 기억하세요.